股价在2024年惊人地飙升了372%后,华尔街的人工智能明星股票Palantir Technologies (PLTR)近期的下跌似乎是在情理之中的。毕竟,经过大涨后,股票估值看起来已经非常昂贵。
与纳斯达克100指数的平均市盈率32倍相比,Palantir的市盈率已经高达399倍,市售率高达72倍。那么,这只AI明星股票2025年的增长势头如何,近期的下跌是否构成了买跌股票的机会?
最近几个季度,Palantir的增长提速,这主要得益于对该公司人工智能平台(AIP)快速增长的需求。该平台去年被市场研究公司Forrester评为顶级AI/ML(机器学习)平台,超过了微软、亚马逊和IBM等知名企业。
2024年9月,Dresner Advisory Services在其人工智能、数据科学和机器学习市场研究报告中,对Palantir的可用性和分析特性及功能给予了最高评价。与此同时,市场研究公司IDC早在2021年就将Palantir评为人工智能软件平台市场的第一名。
IDC指出,2021年人工智能软件平台市场价值约为142亿美元,当年增长近37%。该公司2021年的营收为15.4亿美元,当年增长41%,但大部分收入(47%)来自向政府客户销售软件平台和分析解决方案。
直到最近几个季度,Palantir的人工智能业务才开始起飞。2024年第三季度的财报显示,该公司商业客户数量同比猛增51%,达到498家。商业客户群的大幅跃升是Palantir AIP快速普及的结果。Palantir现在预计2024年美国商业业务将至少增长50%,达到6.87亿美元,2023年的增长幅度为36%。
从长远来看,Palantir AIP的巨大市场占有率将使其在人工智能软件平台市场上保持领先地位,而这也将成为该公司坚实的发展后劲。据IDC预测,到2028年,人工智能软件平台市场的规模将达到1530亿美元。
鉴于Palantir正在迅速建立一个庞大的商业客户群,未来几年应该能够继续实现更强劲的收入和利润增长。该公司近来一直在快速增加新的商业客户,而且这些客户可能会加强与该公司的合作关系,以部署生成式人工智能解决方案。因此,投资者可以客观地看待估值问题。
该公司预计2024年的盈利将猛增52%,达到每股0.38美元。人工智能软件平台蕴藏着数十亿美元的商机,而Palantir在这一市场中的稳固地位,以及该公司为充分利用这一市场所做的努力,都有助于其长期保持人工智能的领先地位。