黄金行业并购:澳大利亚黄金矿商Northern Star宣布收购Saracen

黄金行业并购
发布于: 10 月 6, 2020

黄金行业并购再传新消息,这次的并购消息来自澳大利亚。澳大利亚黄金矿商Northern Star Resources Ltd(ASX: NST)周二表示,公司拟以57.6亿澳元($41.4亿)的价格收购规模较小的Saracen Mineral Holdings Ltd(ASX: SAR),合并公司的市值将达$115亿,位列全球第八大黄金矿商。

在联合发布的声明当中,两家公司的董事会均支持这一股票和现金收购提议。

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新冠疫情引发市场的避险情绪不断升温,黄金价格在8月一度突破$2,000/盎司至历史新高。与此同时,机构投资者也恢复了对于黄金的投资兴趣,澳大利亚顶级的黄金矿商Newcrest Mining周二宣布将在加拿大多伦多上市(黄金矿商Newcrest Mining获准10月13日在多交所上市)。

按照收购协议的约定,Saracen股东将每股置换为0.3763股Northern Star的普通股,外加每股3.8澳分的特别股息。Northern Star将持有合并公司64%的股份,剩余的36%的股份将由Saracen所有。正式审议和表决这一收购提议的股东大会将于2021年1月举行。

EL&C Baillieu的研究分析师Warren Edney表示:“这将打造一家具备全球竞争力的黄金矿商。我认为这对于Northern Star的股东来说是一个相当积极的消息。”

合并公司在澳大利亚和美国的阿拉斯加州有自己的矿山,并计划到2027年将黄金产量从目前的160万盎司提高30%至200万盎司。按照产量标准衡量,合并后的Northern Star-Saracen将成为全球第七大黄金生产商。

通过大型合资方式,这两家公司在此之前就已经建立了深厚的联系,比如说去年它们分别收购澳大利亚最大露天金矿Super Pit 50%的股权。

Northern Star的执行主席Bill Beament表示:“这一交易将提升公司的规模和流动性,从而吸引黄金和普通投资者。”Beament将在合并公司继续担任执行主席一职直到2021年的7月1日。他说,合并后强健的资产负债表将帮助公司获取并购机会。

该矿商将分拆为3个生产中心:位于澳大利亚中部超级矿坑附近的Kalgoorlie;整合小型矿商及附近沙漠地区工厂的Yandal;以及以Northern Star的Pogo矿为核心的北美业务。

Saracen的常务董事Raleigh Finlayson表示:“未来10年,光税前的协同效应预计就将在15亿澳元至20亿澳元之间。”Finlayson将在合并公司担任同样的职务。

与此同时,Newcrest将于10月13日在多伦多上市,希望获得机构投资者的关注。去年,该公司收购加拿大卑诗省Red Chris矿 70%的股权,将公司增长的重心放在了北美。公司首席执行官Sandeep Biswas表示:“新冠疫情期间市场对于黄金的投资兴趣大增,这也展示了黄金的逆周期投资属性。”

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