尽管TSX指数继续徘徊在历史高位附近，但一些被严重低估的加拿大“明珠”股票却未被市场充分发掘。其中，Magellan Aerospace（TSX:MAL） 和 Total Energy Services（TSX:TOT）这两只TSX股票目前估值都极具吸引力，并处于业绩反弹的临界点。
无论是Magellan Aerospace还是Total Energy Services，这两家公司都拥有稳健的业务模式和强劲的增长前景，但目前市值被显著低估。对于价值投资者而言，最大的回报往往来自于寻找那些短期被错误定价的公司。如果您对航空或能源领域感兴趣，那么这两只TSX股票值得密切关注。
未来12个月，这两只超级便宜的TSX股票可能具有显著的上涨潜力。
Magellan Aerospace目前市值约为 6亿加元。作为一家航空航天企业，Magellan默默地为全球航空业生产关键组件，产品覆盖了从发动机部件到机翼组件的广泛领域，并服务于北美、欧洲和亚洲市场。公司的产品组合包括航空发动机产品、火箭系统和前沿的 3D砂型打印技术。除了制造业务，Magellan还提供维修、保养及机队管理等增值服务。从航空制造到服务，Magellan堪称航空供应链上的“一站式解决方案提供商”。
过去12个月，Magellan的营收达到 9.252亿加元，同比增长了9%。分析师预测，该公司2025年营收将超过 10亿加元，同时预计2026年的每股收益将从2023年的 0.17加元增长至 1.5加元。按照 7倍的未来市盈率，MAL股票的估值显然非常便宜，尤其是考虑到该公司强劲的增长前景。
Magellan每年向股东支付每股 0.10加元的股息，分红收益率接近 1%。到2026年，该公司预计将实现7500万加元的自由现金流，而这一指标在2023年为负的3590万加元。由于年股息支出仅为600万加元，公司有很大的潜力在未来两年内进一步提高分红。
分析师对Magellan保持乐观态度，预计MAL股票将在2025年上涨超过 45%。
总部位于卡尔加里的 Total Energy Services 市值约为 4.4亿加元，是一家能源服务公司，业务涵盖四大主要板块。公司在加拿大、美国和澳大利亚拥有和运营钻井设备、油田运输车辆和油井服务设备。作为能源公司的“一站式服务供应商”，Total Energy还提供设备租赁、压缩服务以及油服解决方案。横跨三个大洲的业务使公司能够捕捉多个能源市场的增长机会。
过去五年，Total Energy的股价几乎翻了一倍，而公司收入也从2020年的 3.66亿加元增长至2024年的 8.737亿加元。公司每年支付股东美每股0.36加元的股息，对应分红收益率为 3.05%。
分析师预计，公司调整后每股收益将从2023年的 1.01加元增长至2025年的 2加元。Total Energy 的未来市盈率为6倍，当前股价相比2025年1月的分析师共识目标价折价超过50%。此外，公司每年的股息支出低于1500万加元，而自由现金流预计将从2024年的 1800万加元增长至2026年的 1.25亿加元。
