蓝天、新能源汽车引爆工业金属革命之年

2017年3月29日，矿业行业发生了历史性的一幕。中美洲小国萨尔瓦多成为第一个全面禁止金属勘探、开采和加工的国家。如果你没有注意到这个事件，也不必担心，因为萨尔瓦多本来就没有任何在运营的矿山。原本这个国家想要开采一座金矿，但引发了公众对于经济增长与清洁水供应的争论，并且支持保护水源的声音获胜。

这些环保阻力已经成为金属行业面临的一个更加常见的情形。2017年是一个转折之年，众多金属的主要生产国——中国也开始大力打击污染环境的生产企业。从铝到锌多个金属供应量受到影响，引发价格大涨。

供给侧改革同时遇到了需求侧的革命。特斯拉效应，电动汽车热，席卷基本金属市场。特斯拉、苹果等硅谷高科技公司的到来，进一步增强了世界对环保清洁供应链的重视。自从几年前大宗商品超级周期崩盘之后一直缺乏持续性故事可讲的工业金属，迎来了新的生机。

蓝天

2017年3月中国在政府工作报告中提出要使天更蓝，正式宣告向雾霾开战。9个月之后，首都北京周边的钢铁和铝生产企业均被迫强制减产，以减轻冬季供暖期间的大气污染问题。煤炭成为了中国打击的首要污染物。

从碳阳极到氧化铝到精炼金属，中国对整个铝生产链的打击，是五年来铝价格首次突破2,200美元/吨的主要原因。

实际上在冬季供暖季之前，中国就已经对全国的金属行业展开了环保检查。这是规模前所未有的工业试验，并且不会很快结束，至少要等到中国的“蓝天梦”变成长久的现实。

绿色汽车

从金属市场看，第一代绿色革命意味着现有生产链的关闭，无论是中国铝冶炼厂，还是菲律宾的镍矿。第二代绿色革命也已达到转折点，2017年是电动汽车热进入主流之年。

从特斯拉推出第一个大众款车型Model 3系列，到挪威宣布到2025年完全禁止化石燃料汽车，再到欧洲的“柴油门”丑闻，这些事件都对电动汽车进入主流起到了推波助澜的作用。此外，过去几个月世界各大车企纷纷提出了雄心勃勃的电动汽车目标。

从原材料来看，2016年锂之年，而2017年是钴之年。另外热度也传导到了镍和铜等主流金属。

单从镍来看，电动汽车将新增多少镍需求。人们可以从未来几年的电动汽车渗透率、定价、消费者偏好以及政府优惠政策等方方面面去解读。此外，人们还需要预测多种锂离子电池的配置中哪一种会成为主流。建立智能电网等电动汽车基础设施对原材料的需求如何？关于这些问题，各大分析师可能有不同的答案。但是无论如何，电动汽车对于未来两三年的镍需求来说都是好消息。

绿色供应链

当钴仅用于超级合金时，没人过于担心它主要产自刚果民主共和国。然而，现在连大众等车企也想要锁定钴的长期供应合同，它们显然会关心刚果的情况。绿色革命将需要绿色供应链。刚果的手工采矿特别是儿童矿工问题将得到更多关注。

无论2018年工业金属命运如何，有一件事情是很肯定的。我们将看到更多关于蓝天、绿色汽车和负责任开采的讨论。

英文来源：路透社

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