40年未有之现象!道指未来5个月还能再涨9.8%

美国最大养老基金增持这两只超大市值成长股
发布于: 8 月 2, 2023

7月份,得益于通胀率下降,财报业绩好于预期以及人工智能(AI)的持续高人气,道琼斯工业平均指数连续13个交易日上涨,创1987年以来的最长连涨天数。此外,过去40年以来,该蓝筹股指数至少连续10个交易日上涨只出现过6次。

不仅如此,历史数据显示,道指今年还有继续上涨的空间。

历史告诉我们,道指2023年有可能暴涨16.8%

前面我们已经提到,道指过去40年至少连续10个交易日上涨只出现过6次。巧的是,这些年份指数全年全部上涨,平均收益率为16.8%。

年份 道指收益率
1987 2.3%
1992 4.2%
1996 26%
2013 26.5%
2017 25.1%
平均值 16.8%

道指今年迄今上涨7.5%,按照上面的数据,今年剩余时间里指数还能上涨9.3%。

但必须提醒投资者的是,过去的业绩永远不能保证未来的收益,因此我们不能光凭这一历史数据来判断未来5个月的指数走势,或者是制定投资决策。

不过话说回来,对于有耐心的投资者来说,跟踪道琼斯工业平均指数的指数基金是很好的长期投资,这是经过历史验证过的,投资者可以考虑买入。

SPDR Dow Jones Industrial Average ETF

道琼斯工业平均指数ETF SPDR Dow Jones Industrial Average ETF(DIA)是一只提供所有30只道指成分股票敞口的指数基金。按照State Street Global Advisors的说法,成分股的纳入依据“较长时期内盈利持续增长”这一标准的指数,美国市场上只有道指。

SPDR Dow Jones Industrial Average ETF的前十大重仓股包括:

  • 联合健康集团UnitedHealth Group(NYSE:UNH):9.4%
  • 高盛集团Goldman Sachs Group(NYSE:GS):6.6%
  • 微软Microsoft(NASDAQ:MSFT): 6.3%
  • 家得宝Home Depot(NYSE:HD):6.2%
  • 麦当劳McDonald’s(NYSE:MCD):5.5%
  • 卡特彼勒Caterpillar(NYSE:CAT):4.8%
  • 波音Boeing(NYSE:BA):4.4%
  • 安进Amgen(NASDAQ:AMGN):4.4%
  • 维萨Visa(NYSE:V):4.4%
  • 赛富时Salesforce(NYSE:CRM):4.2%

DIA的费用率为0.16%,低于平均水平,1万美元的投资每年的费用仅有16美元。

Vanguard S&P 500 ETF

想要把握道指上涨的投资机会,类似Vanguard 500 Index Fund ETF(VOO)这样的标普500指数基金也是不错的选择。道指跟踪来自9个板块的30只蓝筹公司,而标普500指数跟踪的股票更加多元化,来自11个板块的500只大市值公司(包括所有30只道指股票)。

以下是Vanguard S&P 500 ETF的前十大重仓股,其中前七大重仓股是华尔街所谓的“美股七龙头”股票:

  • 苹果Apple(NASDAQ:AAPL): 7.7%
  • 微软Microsoft(NASDAQ:MSFT): 6.8%
  • Alphabet Inc(NASDAQ:GOOG)(NASDAQ:GOOGL): 3.6%
  • 亚马逊Amazon.com(NASDAQ:AMZN): 3.1%
  • 英伟达NVIDIA(NASDAQ:NVDA): 2.8%
  • 特斯拉Tesla Inc(NASDAQ:TSLA): 1.9%
  • Meta Platforms, Inc.(NASDAQ:META): 1.7%
  • 伯克希尔哈撒韦Berkshire Hathaway(NYSE:BRK.A)(NYSE:BRK.B): 1.6%
  • 联合健康集团UnitedHealth Group(NYSE:UNH):1.2%
  • 埃克森美孚ExxonMobil(NYSE:XOM):1.2%

这两只指数基金谁是更好的投资?这个问题的答案取决于风险承受能力。道指ETF的波动性更小,因此更适合风险厌恶型投资者。不过,该指数过去10年的收益率依然高达183%,年均约11%。相比之下,标普500指数ETF不仅费用率更低(0.03%),而且收益潜力更大:过去10年的收益率达223%,年均12.4%。

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