40年未有之現象!道指未來5個月還能再漲9.8%

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發佈于: 8 月 2, 2023

7月份,得益於通脹率下降,財報業績好於預期以及人工智能(AI)的持續高人氣,道瓊斯工業平均指數連續13個交易日上漲,創1987年以來的最長連漲天數。此外,過去40年以來,該藍籌股指數至少連續10個交易日上漲只出現過6次。

不僅如此,歷史數據顯示,道指今年還有繼續上漲的空間。

歷史告訴我們,道指2023年有可能暴漲16.8%

前面我們已經提到,道指過去40年至少連續10個交易日上漲只出現過6次。巧的是,這些年份指數全年全部上漲,平均收益率為16.8%。

年份 道指收益率
1987 2.3%
1992 4.2%
1996 26%
2013 26.5%
2017 25.1%
平均值 16.8%

道指今年迄今上漲7.5%,按照上面的數據,今年剩餘時間裡指數還能上漲9.3%。

但必須提醒投資者的是,過去的業績永遠不能保證未來的收益,因此我們不能光憑這一歷史數據來判斷未來5個月的指數走勢,或者是制定投資決策。

不過話說回來,對於有耐心的投資者來說,跟蹤道瓊斯工業平均指數的指數基金是很好的長期投資,這是經過歷史驗證過的,投資者可以考慮買入。

SPDR Dow Jones Industrial Average ETF

道瓊斯工業平均指數ETF SPDR Dow Jones Industrial Average ETF(DIA)是一隻提供所有30只道指成分股票敞口的指數基金。按照State Street Global Advisors的說法,成分股的納入依據“較長時期內盈利持續增長”這一標準的指數,美國市場上只有道指。

SPDR Dow Jones Industrial Average ETF的前十大重倉股包括:

  • 聯合健康集團UnitedHealth Group(NYSE:UNH):9.4%
  • 高盛集團Goldman Sachs Group(NYSE:GS):6.6%
  • 微軟Microsoft(NASDAQ:MSFT): 6.3%
  • 家得寶Home Depot(NYSE:HD):6.2%
  • 麥當勞McDonald’s(NYSE:MCD):5.5%
  • 卡特彼勒Caterpillar(NYSE:CAT):4.8%
  • 波音Boeing(NYSE:BA):4.4%
  • 安進Amgen(NASDAQ:AMGN):4.4%
  • 維薩Visa(NYSE:V):4.4%
  • 賽富時Salesforce(NYSE:CRM):4.2%

DIA的費用率為0.16%,低於平均水平,1萬美元的投資每年的費用僅有16美元。

Vanguard S&P 500 ETF

想要把握道指上漲的投資機會,類似Vanguard 500 Index Fund ETF(VOO)這樣的標普500指數基金也是不錯的選擇。道指跟蹤來自9個板塊的30只藍籌公司,而標普500指數跟蹤的股票更加多元化,來自11個板塊的500只大市值公司(包括所有30只道指股票)。

以下是Vanguard S&P 500 ETF的前十大重倉股,其中前七大重倉股是華爾街所謂的“美股七龍頭”股票:

  • 蘋果Apple(NASDAQ:AAPL): 7.7%
  • 微軟Microsoft(NASDAQ:MSFT): 6.8%
  • Alphabet Inc(NASDAQ:GOOG)(NASDAQ:GOOGL): 3.6%
  • 亞馬遜Amazon.com(NASDAQ:AMZN): 3.1%
  • 英偉達NVIDIA(NASDAQ:NVDA): 2.8%
  • 特斯拉Tesla Inc(NASDAQ:TSLA): 1.9%
  • Meta Platforms, Inc.(NASDAQ:META): 1.7%
  • 伯克希爾哈撒韋Berkshire Hathaway(NYSE:BRK.A)(NYSE:BRK.B): 1.6%
  • 聯合健康集團UnitedHealth Group(NYSE:UNH):1.2%
  • 埃克森美孚ExxonMobil(NYSE:XOM):1.2%

這兩隻指數基金誰是更好的投資?這個問題的答案取決於風險承受能力。道指ETF的波動性更小,因此更適合風險厭惡型投資者。不過,該指數過去10年的收益率依然高達183%,年均約11%。相比之下,標普500指數ETF不僅費用率更低(0.03%),而且收益潛力更大:過去10年的收益率達223%,年均12.4%。

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