Arm首次亮相股價上漲25%,新股市場真的有望得到提振?

Arm首次亮相股价上涨25%,新股市场真的有望得到提振?
發佈于: 9 月 14, 2023
編輯: Amy Liu

芯片設計公司Arm Holdings在今年規模最大的首次公開募股中籌資48.7億美元,在首次公開募股中股價上漲25%,提振了整個股市和軟銀集團。

Arm Holdings股價週四(9月14日)收於每股63.59美元,軟銀仍持有Arm 的90%股份,這使得Arm的市值超過650億美元。包括限制性股票單位在內,Arm完全攤薄後的估值接近680億美元。

Arm週三(9月13日)出售了9550萬股美國存托股票,發行價格區間為每股47至51美元。該股週四開盤價為56.10美元,漲幅高達30%。

此前有媒體報道稱,在週三的最後一次會議上,一些銀行家和高管提出了將股票定價高於47-51美元市場定價區間的理由,但軟銀董事長兼首席執行官孫正義表示,為了獲得1億美元左右的額外收益而冒著健康首發的風險是不值得的。隨著Arm股價週四上漲,軟銀所持股份的價值增加了約120億美元。

週五東京早盤交易中,軟銀股價上漲5.1%,創三個月來最大盤中漲幅。

此次IPO的投資者包括Arm的一些最大客戶。該公司為英特爾公司蘋果公司英偉達公司三星電子台積電公司預留了超過7億美元的股票。

Arm的上市是自電動汽車製造商Rivian Automotive Inc.於2021年10月籌資137億美元上市以來在美國最大規模的IPO。此次IPO也將躋身科技行業有史以來最大規模的IPO之列,不過仍遠低於兩宗規模最大的IPO:阿裡巴巴在2014年的250億美元IPO,以及Meta Platforms(當時名為Facebook)在2012年的160億美元IPO。

Arm上市超過了今年5月強生消費者健康產品分拆公司Kenvue籌資43.7億美元的IPO,並成為2023年美國最熱門的IPO。

首次公開募股催化劑

Arm的首次亮相可能會成為數十家科技初創公司和其他公司首次公開募股的催化劑,這些公司計劃在美國上市,但上市計劃陷入了2009年金融危機以來最深、最長的上市低谷。在線雜貨配送公司Instacart Inc.以及營銷和數據自動化提供商Klaviyo將于下周為其IPO定價。總部位於越南的互聯網初創公司VNG Ltd.和鞋類製造商Birkenstock Holding Ltd.也已申請上市。

財富管理公司Gerber Kawasaki Inc.聯合創始人兼首席執行官Ross Gerber表示:“這只是這個週期的開始,Arm是未來發展的一個重要標誌。上市定價是明智的,Arm很受歡迎並吸引了投資者。”

孫正義對IPO的態度反映了他對Arm的持續長期押注,該公司的芯片應用于全球大多數智能手機中。Arm也將從人工智能芯片和生成式人工智能的浪潮中受益——這一行業轉變幫助英偉達公司的市值超過1.1萬億美元。

芯片行業仍在應對銷量下滑

與此同時,整個芯片行業仍在應對銷量下滑,庫存過剩讓這一局面雪上加霜。

巴克萊銀行全球股權資本市場主管Tom Swerling表示:“雖然Arm是一家獨特的企業,但其他企業可能會效仿它進入公開市場。隨著市場進一步改善,我們將看到更多的企業希望在今年年底或明年第一季度和第二季度上市。”

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